7.1 Введение в управление капиталом

Управление капиталом (англ. MoneyManagement) – тактика оптимального использования средств на торговом балансе. Другими словами, инвестор на рынке Форекс с помощью управления капиталом распоряжается своими средствами  таким образом, чтобы достигалась максимально возможная прибыль, ограничивая при этом свои потенциальные убытки. Прибыль, как и убытки в трейдинге прямо пропорционально зависят от объемов заключаемых контрактов, например, торгуя стандартным лотом в 100 000 у.е., цена одного пункта составляет 10 у.е., а торгуя объемом 1000 у.е. – только 0,10 у.е.  Таким образом, убытки и прибыли от торговли более крупными объемами будут намного существеннее, чем сделки с тем же количеством пунктов, но с меньшими объемами сделок.

Трейдеры имеют в своем распоряжении несколько инструментов, которые позволяют эффективно управлять своими потенциальными прибылями и убытками:

1. Уровни Stop Loss и Take Profit, которые фиксируют соответственно убытки и прибыль при достижении ценой установленных значений
2. Оперирование заданным объемом позиции, которые определяют текущие прибыль и убытки в денежных единицах, а не в пунктах
3. Использование Limit и Stop приказов, которые открывают позиции в заданное время или при достижении ценой указанного значения

Несмотря на небольшой арсенал, в сочетании эти простые инструменты образуют множество тактик управления капиталом:

1. Диверсификация
2. Хеджирование
3. Локирование
4. Методы управления, основанные на оперировании объемами позиций:

•  Торговля всем капиталом или «На все»
•  Торговля фиксированным лотом
•  Торговля фиксированным процентом
•  Торговля оптимальным процентом
•  Торговля «безопасным процентом»
•  Торговля фиксированной пропорцией

Таким образом, используя ту или иную тактику управления капиталом инвестор добивается оптимального для себя соотношения прибыль/риски, регулируя объемы позиций и выставляя уровни Stop Loss и Take Profit.