Сообщений в теме: 2842

[a2204]

Средняя при­быль по сделке $-55. Что же случилось с первоначальным циклическим или временным влиянием? Поди, пойми!

Начав все сначала, я проверил, какие две скользящие средние работали лучше всего во втором периоде, с 1/1/87 до 23 апреля 1998 г.

[a2204]

Лучшее сочетание оказалось у 25-дневной скользящей средней про­тив 30-дневной. Это принесло $34,900 с хорошей точностью в 59 процен­тов. Эта система делала $234 на сделку и имела проседание в $13,962. Это тоже неважная ставка.

[a2204]

Применение этой лучшей в наборе системы к более ранним данным привело к потере $28,725. Позднее ли, раньше ли, время, длина или цикл скользящих средних, которые работают в одном периоде времени, не работают в другом.

[a2204]

«Возможно, — засомневаетесь вы, — проблема не в том, что время не ра­ботает, а в том, что соя недостаточно следует тренду». Давайте тогда рассмотрим лучший результат исследования системы пе­ресечения скользящих средних на фунте стерлингов, этом очень подверженном тенденциям рынке. 

[a2204]

С 1975 по 1987 гг. лучшей системой пересече­ния оказалась 5-дневная средняя в комбинации с 45-дневной, сделавшая весьма внушительные $135,443. 

На протяжении последующего временного периода — с 1987 по 1997 гг. — та же система сделала неплохие деньги — $45,287, но перенесла проседание в $29,100! 

[a2204]

Не больно-то заманчивая ставка. Луч­шим вариантом системы пересечения при использовании этого набора 10-летних данных оказалась комбинация 20/40, принесшая $121,700, но беда в том, что система сделала лишь $26,025 в первом периоде времени, к тому же просев на $30,000. 

[a2204]

Извините, но проблема не в сое или фунте, а в том, что исследования, основанные на временном факторе, просто не срабаты­вают. Использование времени как исключительного аргумента для приня­тия решений при спекуляциях на рынке — тупик.

[a2204]

Я неоднократно проводил такие исследования на различных временных отрезках при сильно различающихся исходных данных и пока еще не ви­дел, чтобы лучший результат одного цикла хотя бы близко напоминал луч­ший результат другого цикла.

[a2204]

Мой вам совет: забудьте о временных циклах — это всего лишь призрач­ные огоньки Уолл-Стрита. 

Существуют циклы (возможно, это фигура) движения цен, которые вы можете быстро увидеть на любой диаграмме, в любой временной структу­ре, на любом рынке. 

[a2204]

 Стоит вам понять эти фигуры, и вы сможете лучше улавливать, куда наиболее вероятно пойдут цены.

На протяжении долгих лет я определил и идентифицировал три цикла и теперь называю их:

[a2204]

(1) малый диапазон/большой диапазон (small range/large range); (2) скользящие закрытия внутри диапазонов (moving closes within ranges); (3) закрытия, противоположные открытиям (closes opposite openings).

[a2204]

Пришло время вашего первого урока чтения графиков, и мы начнем с изучения, как изменяются диапазоны. Когда я говорю о диапазонах, то имею в виду все расстояние, пройденное ценной бумагой или товаром за день, не­делю, месяц, год — это может быть даже одна минута. 

[a2204]

Думайте о диапазоне как о дистанции, пройденной ценой в любой исследуемый вами период вре­мени. Вы узнаете, что правила работают для всех трех циклов одинаково хо­рошо в любых временных масштабах.  

[a2204]

правила универсаль­ны как для рынков, так и для временных периодов. В любой данный день диапазон цены товара может делать все, что угодно. Именно это доставляет так много проблем чартистам.

[a2204]

Но в любом периоде времени, который вы пожелаете изучить, вы заметите четкую, точную со­звучность в поведении диапазонов. Во все времена на всех рынках диапа­зоны колеблются — и это очень важно — от серии малых диапазонов к кла­стеру больших диапазонов.